Como escolher etfs estrangeira
No momento, você tem mais de 300 ETFs globais e internacionais de que para escolher. (Global ETFs segurar EUA, bem como stocks- internacional internacional ou estrangeiro ETFs manter puramente não americana stocks) Considere os seguintes fatores meia dúzia quando decidir qual deles para investir em..:
Qual é a correlação? Algumas economias estão mais estreitamente ligada à economia EUA do que outros, e o comportamento de seus mercados de ações reflete isso. Canadá, por exemplo, oferece diversificação limitada. Europa Ocidental oferece um pouco mais. Para a menor quantidade de correlação entre as nações desenvolvidas, você quer que o Japão (a segunda maior do mundo mercado de ações) ou emergentes nações de mercados como a Rússia, Brasil, Índia e China.
Quão grande é o mercado interno? Embora você possa investir em países individuais, pode ser arriscado. Oh, você pode cortar e cortar seu portfólio para incluir 50 ou mais ETFs que representam países individuais (a partir de Bélgica para Áustria e em Cingapura para a Espanha e, mais recentemente, o Vietname à Polônia), mas isso vai ser uma carteira muito difícil de gerir . Então, por que fazê-lo?
Escolha grandes regiões para se investir. (As únicas exceções poderia ser o Japão eo Reino Unido, que têm tais mercados de ações grandes que cada um deles se qualificam como uma região).
Pense estilo. Se você tem um grande portfólio suficiente, considere dividir suas participações internacionais em valor e crescimento, grandes e pequenas, assim como você faz com seus acervos nacionais. Você também pode dividir a sua carteira em agrupamentos globais da indústria. Usando tanto a diversificação estilo e diversificação do setor juntos pode ser verdadeiramente poderoso.
Considere a sua tolerância ao risco. países desenvolvidos (Reino Unido, França, Japão) tendem a ter mercados de ações menos voláteis do que as nações emergentes do mercado (tais como os da América Latina, Oriente Médio, China, Rússia ou Índia). Você quer que ambos os tipos de investimentos em sua carteira, mas se você está inclinado a investir em um muito mais do que o outro, saber o que você está se metendo.
Qual é o fator de rejeição? Tal como acontece com qualquer outro tipo de investimento, você pode muito seguramente assumir que risco e retorno terá uma relação estreita ao longo de muitos anos. Emergentes ETFs do mercado será provavelmente mais volátil mas, a longo prazo, mais gratificante do que ETFs que monitoram os mercados de ações de países desenvolvidos.
Uma ressalva: Não presuma que os países com economias em rápido crescimento será, necessariamente, os investimentos mais rentáveis.
Olhar para relações de P / E. Como caro é o estoque em comparação com os ganhos que você está comprando? A P / E é relação preço-lucro das ações. Você pode perguntar a si mesmo esta pergunta quando se compra um estoque empresa, e é tão válido uma pergunta ao comprar uma nação ou ações de uma região. Em geral, uma proporção de P / E inferior é mais indicativo de resultados promissores que é um rácio elevado de P / E.
Usando ETFs como nossos proxies para os mercados mundiais, nós achamos que o Vanguard Total (US) ETF Stock Market (VTI) atualmente tem um P / E de cerca de 18 a ETF Europeia Vanguard (VGK) tem um P / E de cerca de 13- FEF Vanguard Pacífico (VPL) tem um P / e de aproximadamente 14 e o Vanguard Emerging Market ETF (VWO) também tem um P / e de cerca de 14.
Assim, parece como se ações estrangeiras - liderados pela Europa - Atualmente as “ações de valor” do mundo.
Você quer que seu portfólio para incluir EUA, Europeu, Pacific, e ações de mercados emergentes, mas se você estiver indo ao sobrepeso qualquer área particular, você pode querer considerar os rácios P / E relativos, entre outros fatores.